Kürzlich erfuhr der offizielle WeChat-Account [Photovoltaic Information] (PV-info), dass die Chinesische Volksbank, die Nationale Entwicklungs- und Reformkommission und sieben weitere Behörden am 5. August gemeinsam die „Leitlinien zur finanziellen Unterstützung der neuen Industrialisierung“ herausgegeben haben.
Das Dokument besagt, dass förderfähige Unternehmen in aufstrebenden Branchen wie Informationstechnologie der nächsten Generation, Basis- und Industriesoftware, intelligente (vernetzte) Fahrzeuge, neue Energien, neue Materialien, High-End-Ausrüstung, raumzeitliche Informationen, kommerzielle Luft- und Raumfahrt, Biomedizin sowie Netzwerk- und Datensicherheit bei der Kapitalbeschaffung auf mehrstufigen Kapitalmärkten unterstützt werden. Investitionsreformen werden gefördert und die langfristige Bewertung von Investitionsinstitutionen verbessert. Staatliche Investitionsfonds, Fonds staatseigener Unternehmen, Versicherungsgesellschaften und andere langfristige Fonds werden ermutigt, den Aufbau zukunftsorientierter Branchen zu beschleunigen und sich dabei auf die Bereiche Fertigung, Information, Materialien, Energie, Raumfahrt und Gesundheit der Zukunft zu konzentrieren, wobei gleichzeitig kontrollierbare Risiken gewährleistet werden. Das Dokument betont außerdem die Entwicklung eines Finanzstandardsystems, das den grünen und kohlenstoffarmen Wandel kohlenstoffintensiver Branchen unterstützt. Der Einsatz diversifizierter grüner Finanzinstrumente wie grüner Kredite und grüner Anleihen im Rahmen des grünen und kohlenstoffarmen Wandels der Fertigungsindustrie wird verstärkt.
Das Prinzip „Aufbau vor Abbau“ sollte befolgt werden. Banken sollten ermutigt werden, Projekte und Unternehmen in CO₂-intensiven Branchen zu unterstützen, die mit Maßnahmen zur Verbesserung grüner und CO₂-armer Technologien sowie zur Kapazitätserneuerung im Einklang stehen. Die Anreiz- und Regulierungsmechanismen für grüne Finanzierungen sollten verbessert werden. Finanzinstitute sollten dazu angehalten werden, Finanzprodukte zu entwickeln, die eine umweltfreundliche Produktion unterstützen. Investitionen in Umweltschutz, Energieeinsparung, Wassereinsparung, saubere Produktion, umfassende Ressourcennutzung, umweltfreundliche Produktion und CO₂-arme Entwicklung sollten erhöht und die Transformation und Modernisierung von Fabriken hin zu grünen und CO₂-armen Produktionsanlagen unterstützt werden.
Die Chinesische Volksbank und sieben weitere Ministerien haben gemeinsam die „Leitlinien zur finanziellen Unterstützung der neuen Industrialisierung“ herausgegeben.
Um den Geist der dritten Plenarsitzung des 20. Zentralkomitees der KPCh umfassend umzusetzen, die Beschlüsse der Nationalen Konferenz zur Förderung der neuen Industrialisierung zu realisieren und den Aufbau eines starken Finanz- und Produktionslandes zu beschleunigen, haben die Chinesische Volksbank, das Ministerium für Industrie und Informationstechnologie, die Nationale Entwicklungs- und Reformkommission, das Finanzministerium, die Staatliche Finanzaufsichtsbehörde, die Chinesische Wertpapieraufsichtsbehörde und die Staatliche Devisenverwaltung kürzlich gemeinsam die „Leitlinien zur finanziellen Unterstützung der neuen Industrialisierung“ (nachfolgend „Leitlinien“ genannt) herausgegeben.
Geleitet von Xi Jinpings Gedanken zum Sozialismus chinesischer Prägung für eine neue Ära, bekräftigen die Leitlinien, dass Finanzdienstleistungen für die Realwirtschaft deren grundlegender Zweck und eine zentrale Maßnahme zur Prävention und Bewältigung finanzieller Risiken darstellen. Mit Fokus auf die strategische Hauptaufgabe der neuen Industrialisierung vertiefen die Leitlinien die angebotsseitige Strukturreform des nachfrageorientierten Finanzwesens, stärken die Koordinierung von Industrie- und Finanzpolitik und stellen hochwertige Finanzdienstleistungen bereit, um die neue Industrialisierung zu fördern und die Entwicklung neuer, qualitativ hochwertiger Produktivkräfte zu beschleunigen. Durch differenzierte politische Maßnahmen, die sowohl Unterstützung als auch Kontrolle bieten, fördern die Leitlinien den beschleunigten Übergang von Industrien zu mittleren und gehobenen Märkten und verhindern rückwärtsgewandten Wettbewerb. Bis 2027 wird das Finanzsystem, das die hochwertige, intelligente und umweltfreundliche Entwicklung der Fertigungsindustrie unterstützt, weitgehend ausgereift sein und eine deutlich verbesserte Anpassungsfähigkeit der Dienstleistungen aufweisen.
Die Stellungnahmen schlagen gezielte Fördermaßnahmen für Schlüsselbereiche der neuen Industrialisierung vor. Finanzpolitische Instrumente werden optimiert, um wichtige Technologieprodukte und Forschung zu unterstützen. Langfristiges Kapital wird über verschiedene Kanäle für die Umsetzung wissenschaftlicher und technologischer Errungenschaften bereitgestellt. Umfassende Finanzdienstleistungen für Schlüsselunternehmen entlang der Wertschöpfungskette werden gestärkt, und die Innovationsfähigkeit der Industrie sowie die Resilienz der Lieferkette werden verbessert. Fünf Schwerpunkte werden entwickelt: Wissenschafts- und Technologiefinanzierung, grüne Finanzierung und digitale Finanzierung. Das auf „Datenkredit“ und „Materialkredit“ basierende Finanzdienstleistungsmodell für die Wertschöpfungskette wird vertieft, um die Transformation und Modernisierung traditioneller Industrien sowie die Entwicklung und das Wachstum aufstrebender Branchen zu fördern. Kreditmanagementmechanismen und Finanzprodukte im Zusammenhang mit dem Industrietransfer in den zentralen und westlichen Regionen werden verbessert, und die Konzentration und spezialisierte Entwicklung von Finanzressourcen in Industrieclustern wird gefördert. Eine Reihe von Maßnahmen zur Erleichterung grenzüberschreitender Finanzdienstleistungen, darunter Handelsabwicklung, Fondsmanagement, Investitionen und Finanzierungen, werden gefördert, um die rationale Anordnung von Industrien zu unterstützen, den Entwicklungsspielraum zu erweitern und so den Binnenmarkt zu stärken.
Die Stellungnahmen stärken die Leistungsfähigkeit der Finanzdienstleister und langfristige Mechanismen, um einen angemessenen Investitionsanteil im verarbeitenden Gewerbe zu gewährleisten. Finanzinstitute werden ihre internen Mechanismen zur Betreuung des verarbeitenden Gewerbes verbessern, separate Kreditprogramme für diesen Sektor auflegen und differenzierte Kreditrichtlinien formulieren, die auf spezifische Branchen und Wachstumsphasen von Unternehmen zugeschnitten sind. Sie werden ein interdisziplinäres Team aus Fachkräften aus Wissenschaft, Technologie und Finanzen aufbauen und Finanzinstitute dazu anregen, umfassende Teams für Finanzmanagement und -dienstleistungen zu entwickeln. Vier Mechanismen werden etabliert und verbessert: abteilungsübergreifende Koordination und Förderung, politische Anreize und Beschränkungen, lokale politische Unterstützung sowie koordinierte Risikoprävention und -kontrolle. Die lenkende Rolle der strukturellen Geldpolitik und der makroökonomischen Kreditpolitik wird genutzt, um die Intensität, Präzision und Wirksamkeit der finanziellen Unterstützung für die neue Industrialisierung zu erhöhen.
Im nächsten Schritt werden die Chinesische Volksbank und das Ministerium für Industrie und Informationstechnologie mit den zuständigen Behörden zusammenarbeiten, um die Umsetzung der verschiedenen Maßnahmen in den „Meinungen“ umfassend zu fördern, die industrielle und finanzielle Zusammenarbeit zu vertiefen, das finanzielle Unterstützungssystem für die neue Industrialisierung zu verbessern und eine stärkere finanzielle Unterstützung für die Beschleunigung der Förderung der neuen Industrialisierung bereitzustellen.
Anhang:
Chinesische Volksbank, Ministerium für Industrie und Informationstechnologie, Nationale Entwicklungs- und Reformkommission, Finanzministerium, Staatliche Finanzaufsichtsbehörde, Chinesische Wertpapieraufsichtsbehörde, Staatliche Devisenverwaltung
Leitlinien zur finanziellen Unterstützung der neuen Industrialisierung
Die Industrie bildet das Fundament einer Nation und ist der Grundstein für eine qualitativ hochwertige wirtschaftliche und soziale Entwicklung. Die Verwirklichung einer Industrialisierung neuen Typs ist eine Schlüsselaufgabe für die umfassende Stärkung der nationalen Kraft und die nationale Wiederbelebung Chinas durch Modernisierung nach chinesischem Vorbild. Um die Entwicklung einer starken Finanz- und Produktionsnation zu beschleunigen und ein mit der fortschreitenden Industrialisierung neuen Typs vereinbares Finanzsystem zu etablieren, werden die folgenden Vorschläge unterbreitet.
1.Allgemeine Anforderungen
Geleitet von Xi Jinpings Gedanken zum Sozialismus chinesischer Prägung für eine neue Ära werden wir den Geist des XX. Nationalkongresses der Kommunistischen Partei Chinas und der zweiten und dritten Plenarsitzung des XX. Zentralkomitees umfassend umsetzen, die Beschlüsse der Nationalen Konferenz zur Förderung der neuen Industrialisierung fassen, das neue Entwicklungskonzept vollständig, präzise und umfassend implementieren, Entwicklung und Sicherheit koordinieren und Finanzdienstleistungen für die Realwirtschaft als unser grundlegendes Ziel und als grundlegende Maßnahme zur Prävention und Bewältigung von Finanzrisiken fest verankern. Wir werden uns an marktorientierte und rechtsstaatliche Prinzipien halten, uns auf die strategischen Hauptaufgaben der neuen Industrialisierung konzentrieren, die angebotsseitige Strukturreform im Finanzsektor vertiefen, die Zusammenarbeit zwischen Industrie und Finanzwesen intensivieren, die Koordinierung der Industrie- und Finanzpolitik stärken und die Intensität, Präzision und Effektivität der Finanzförderung erhöhen. Wir werden hochwertige Finanzdienstleistungen für den Aufbau eines modernen, von wissenschaftlicher und technologischer Innovation getragenen und durch fortschrittliche Fertigung gestützten Industriesystems bereitstellen, die neue Industrialisierung stetig vorantreiben und die Entwicklung neuer, qualitativ hochwertiger Produktivkräfte beschleunigen. Wir werden differenzierte Strategien verfolgen, die sowohl Unterstützung als auch Kontrolle bieten, um den beschleunigten Fortschritt von Branchen hin zu mittleren und gehobenen Märkten zu fördern und einen „involutionären“ Wettbewerb zu verhindern.
Bis 2027 wird das Finanzsystem, das die hochwertige, intelligente und umweltfreundliche Entwicklung der Fertigungsindustrie unterstützt, weitgehend ausgereift sein und über ein breiteres Produktspektrum verfügen. Kredite, Anleihen, Eigenkapital, Versicherungen und andere Finanzinstrumente werden enger miteinander verknüpft und vernetzt sein, wodurch übergreifende Finanzrisiken wirksam verhindert und die Anpassungsfähigkeit der Dienstleistungen deutlich verbessert wird. Der effektive Kreditbedarf von Fertigungsunternehmen wird vollständig gedeckt sein, die Anzahl und das Volumen der von Fertigungsunternehmen emittierten Anleihen werden weiter steigen und das Niveau der Eigenkapitalfinanzierung wird sich signifikant verbessern.
2. Unterstützung der Verbesserung der technologischen Innovationsfähigkeit der Industrie sowie der Widerstandsfähigkeit der Industriekette und der Lieferkette
(1) Optimierung der finanzpolitischen Instrumente zur Förderung der Schlüsseltechnologie- und Produktforschung. Nutzung der Anreizwirkung struktureller geldpolitischer Instrumente, um Banken zur mittel- und langfristigen Finanzierung von Schlüsseltechnologie- und Produktforschung in wichtigen Wertschöpfungsketten der Fertigungsindustrie zu bewegen, beispielsweise in den Bereichen integrierte Schaltungen, Werkzeugmaschinen, Medizintechnik, Server, Messtechnik, Basissoftware, Industriesoftware und Hochleistungsmaterialien. Alle Finanzinstitute werden entsprechend ihrer jeweiligen Funktionen dazu angehalten, geeignete Finanzprodukte und -instrumente für Projekte zur Stärkung der industriellen Basis und für wichtige Forschungsprojekte im Bereich technologischer Ausrüstung einzusetzen. Für Technologieunternehmen, die bahnbrechende Innovationen in Schlüsseltechnologien erzielen, wird ein beschleunigter Zugang zu Börsenfinanzierungen, Fusionen und Übernahmen sowie Anleiheemissionen geschaffen. Die Förderung und Anwendung von neuartigen, bahnbrechenden technologischen Ausrüstungen, neuen Materialien der ersten Generation, Software der ersten Generation sowie von spezialisierten, hochspezialisierten und innovativen kleinen und mittleren Unternehmen, Hightech-Unternehmen, Unicorn-Unternehmen und Unternehmen entlang wichtiger Wertschöpfungsketten und Lieferketten wird verstärkt unterstützt.
(2) Langfristige Finanzierung und langfristiges Kapital sollen bereitgestellt werden, um die Umsetzung wissenschaftlicher und technologischer Errungenschaften zu beschleunigen. Die Zusammenarbeit zwischen Finanzinstituten und Technologie-Intermediärdienstleistungsagenturen soll gefördert werden, um diversifizierte Finanzierungsmodelle zu entwickeln und so die Ressourcen und Errungenschaften der wissenschaftlichen und technologischen Forschung und Entwicklung zu stärken. Das Sonderprojekt „Finanzielle Integration der Technologiebranche“, die Investitions- und Finanzierungs-Roadshows „Eine Kette pro Monat“ und das Programm „Tausende Segel und Hunderte von Booten“ sollen umgesetzt werden, um die Börsennotierung spezialisierter, innovativer und zukunftsorientierter kleiner und mittlerer Unternehmen zu fördern. Das Bewertungssystem für technische Merkmale soll optimiert, die Leitlinien für Börsennotierungserwartungen und politische Anreize gestärkt und soziales Kapital zu frühzeitigen, kleinen, langfristigen Investitionen in technische Technologien angeregt werden. Hochqualifizierte Talente in den Bereichen Innovation und Unternehmertum sollen durch maßgeschneiderte Finanzdienstleistungen wie Kreditfinanzierung, Informationsressourcen, Finanzberatung und Managementberatung unterstützt werden. Risikokapitalfonds sollen zur Zusammenarbeit mit nationalen Innovationszentren für die Fertigungsindustrie, Universitäten und Forschungsinstituten, Gründerzentren, öffentlichen Dienstleistungsagenturen für kleine und mittlere Unternehmen, Pilotprojekten für die Fertigungsindustrie und Pilotanlagen zur Industrialisierung von Ergebnissen nationaler Schlüsselprogramme für Forschung und Entwicklung angeregt werden, um die Transformation und Industrialisierung wissenschaftlicher und technologischer Errungenschaften zu fördern. Es sollen Risikokapitalfonds für den Sekundärmarkt entwickelt, die Geschäftsprozesse und Preismechanismen für die Übertragung von Risikokapitalfondsanteilen optimiert und die koordinierte Entwicklung regionaler Aktienmärkte und Risikokapitalfonds gefördert werden. Gründerzentren sollen ermutigt werden, Direktinvestitionen, Fonds, Immobilienbeteiligungen, Dienstleistungsbeteiligungen und andere Modelle für Investitionen in geförderte Unternehmen zu prüfen. Versicherungsunternehmen sollen bei der Zusammenarbeit mit Pilotinstitutionen im Bereich innovativer Versicherungsgeschäfte unterstützt werden.
(3) Stärkung der Finanzdienstleistungen für Schlüsselunternehmen und Unterstützung der unabhängigen und steuerbaren Entwicklung der Wertschöpfungskette. Finanzinstitute werden angeleitet, verschiedene Instrumente wie Kredite, Anleihen, Eigenkapital und Versicherungen einzusetzen, um führenden Unternehmen der Wertschöpfungskette und wichtigen Zulieferunternehmen umfassende Finanzdienstleistungen anzubieten. Finanzlösungen für den stabilen Betrieb von Unternehmen, die stärker von externen Faktoren beeinflusst werden, werden bereitgestellt. Die aktive Beteiligung privater Unternehmen am Aufbau unabhängiger und steuerbarer Wertschöpfungsketten wird unterstützt. Die Richtlinien für M&A-Kredite werden verbessert. Führende Unternehmen der Wertschöpfungskette werden dabei unterstützt, sich auf vorgelagerte und nachgelagerte Bereiche zu konzentrieren, um Investitionen zur „Kettenfüllung“ und „Kettenerweiterung“ zu tätigen und die koordinierte Entwicklung der gesamten Wertschöpfungskette voranzutreiben. Bergbauunternehmen werden dabei unterstützt, die Erhöhung der Reserven und der Produktion wichtiger Mineralien zu beschleunigen und die Versorgungssicherheit strategischer Ressourcen unter Einhaltung der nationalen Industriepolitik zu verbessern. Ausgehend von der Industrienachfrage wird das Terminkontraktsystem verbessert und die Angebots- und Preisstabilität von Massengütern gefördert.
3.Unterstützung des beschleunigten Aufbaus eines modernen Industriesystems
(4) Optimierung der Finanzdienstleistungen für die traditionelle Fertigungsindustrie und Förderung des industriellen Wandels und der Modernisierung. Banken werden angeleitet, ihre Kreditpolitik nach dem Prinzip der Unterstützung und Kontrolle zu optimieren und die Finanzierungshilfe für die hochwertige, intelligente und umweltfreundliche Entwicklung der traditionellen Fertigungsindustrie sowie für Unternehmen zur Erweiterung der Produktvielfalt, Verbesserung der Qualität und Markenbildung zu erhöhen. Die diversifizierte Finanzierungshilfe für die digitale Transformation der Fertigungsindustrie, insbesondere für kleine und mittlere Unternehmen (KMU) und Anbieter digitaler Transformationslösungen, wird gestärkt. Die Doppelfunktion der Finanzierung und Warenfinanzierung im Finanzierungsleasing wird genutzt, um Unternehmen bei der digitalen Transformation von Produktionsanlagen, der Modernisierung und dem Austausch intelligenter Anlagen und Software, der Anschaffung umweltfreundlicher Anlagen und der Anwendung von Sicherheits- und Notfallausrüstung zu unterstützen. Die Verbriefung von Leasingforderungen der Fertigungsindustrie wird gefördert. Die Innovation von Anleiheprodukten wird gestärkt, um den technologischen Wandel und die Modernisierung, den Aufbau intelligenter Fabriken und die digitale Transformation von KMU zu unterstützen. Börsennotierte Unternehmen werden bei der Branchenintegration und -modernisierung durch Börsengänge, Privatplatzierungen und Unternehmenskäufe unterstützt. Ermutigen Sie Versicherungsunternehmen, aktiv verschiedene Arten von Technologieversicherungsgeschäften zu entwickeln, um Risikoschutz für die Transformation und Modernisierung der Fertigungsindustrie und die Sicherheit von Unternehmensdatenbeständen zu gewährleisten.
(5) Die Qualität und Effizienz der Wissenschafts- und Technologiefinanzierung soll verbessert werden, um das Wachstum und die Entwicklung aufstrebender Branchen sowie die zukunftsorientierte Ausrichtung zukünftiger Industrien zu fördern. Finanzinstitute sollen bei der Entwicklung diversifizierter, gestaffelter Finanzierungsmodelle für Wissenschaft und Technologie unterstützt, die Vergabe von Wissenschafts- und Technologiekrediten ausgeweitet und die Investitions- und Zeichnungsaktivitäten für Innovationsanleihen im Wissenschafts- und Technologiebereich verstärkt werden. Die Nutzung von Bewertungsergebnissen für die spezialisierte, hochspezialisierte und innovative Entwicklung kleiner und mittlerer Unternehmen soll gefördert und Finanzierungs- und Kreditverbesserungsdienstleistungen gestärkt werden. Das „Innovationspunktesystem“ soll vollständig implementiert und die Entwicklung von Krediten mit Verpfändung geistigen Eigentums sowie anderer Geschäftsbereiche standardisiert werden. Qualifizierte Unternehmen in aufstrebenden Branchen wie Informationstechnologie der nächsten Generation, Basis- und Industriesoftware, intelligente (vernetzte) Fahrzeuge, neue Energien, neue Materialien, High-End-Ausrüstung, raumzeitliche Information, kommerzielle Luft- und Raumfahrt, Biomedizin sowie Netzwerk- und Datensicherheit sollen bei der Kapitalbeschaffung auf mehrstufigen Kapitalmärkten unterstützt werden. Reformen auf der Investitionsseite fördern, die langfristige Bewertung von Investitionsinstitutionen verbessern und langfristige Fonds wie staatliche Investitionsfonds, Fonds staatseigener Unternehmen und Versicherungsgesellschaften dazu anregen, die Gestaltung zukunftsorientierter Industrien zu beschleunigen, wobei der Fokus auf der Fertigung der Zukunft, der Information der Zukunft, den Werkstoffen der Zukunft, der Energie der Zukunft, dem Weltraum der Zukunft und der Gesundheit der Zukunft liegt, und gleichzeitig sicherzustellen, dass die Risiken beherrschbar sind.
(6) Die treibende Rolle grüner Finanzierung soll genutzt werden, um die grüne, kohlenstoffarme und zirkuläre Entwicklung von Industrien zu fördern. Die Entwicklung eines Finanzstandardsystems, das die grüne und kohlenstoffarme Transformation kohlenstoffintensiver Industrien unterstützt, soll beschleunigt werden. Der Einsatz diversifizierter grüner Finanzinstrumente wie grüner Kredite und grüner Anleihen im Rahmen der grünen und kohlenstoffarmen Transformation der Fertigungsindustrie soll gestärkt werden. Der Grundsatz „Erst aufbauen, dann abbauen“ soll befolgt werden, und Banken sollen ermutigt werden, Projekte und Unternehmen in kohlenstoffintensiven Industrien zu unterstützen, die mit der Richtung grüner und kohlenstoffarmer Technologieverbesserungs- und Kapazitätsersatzpolitiken übereinstimmen. Die Anreiz- und Regulierungsmechanismen für grüne Finanzierung sollen verbessert werden, Finanzinstitute sollen ermutigt werden, Finanzprodukte zu entwickeln, die die grüne Produktion unterstützen, Investitionen in Umweltschutz, Energieeinsparung, Wassereinsparung, saubere Produktion, umfassende Ressourcennutzung, grüne Produktion und kohlenstoffarme Entwicklung zu erhöhen und die grüne und kohlenstoffarme Transformation und Modernisierung grüner Fabriken zu unterstützen.
(7) Die digitale Finanzkompetenz stärken und die tiefe Integration der digitalen Wirtschaft in die Realwirtschaft fördern. Finanzinstitute bei der Nutzung von Technologien wie Big Data, Blockchain und Künstlicher Intelligenz unterstützen, um Geschäftsprozesse zu optimieren und die Effizienz ihrer Dienstleistungen für die Fertigungsindustrie, insbesondere für kleine und mittlere Unternehmen (KMU), zu verbessern. Die mittel- und langfristige Kreditvergabe für den Ausbau der digitalen Infrastruktur, einschließlich 5G, des industriellen Internets und von Rechenzentren, verstärken. Finanzierungsleasing, Immobilienfonds und Asset-Backed Securities aktiv nutzen, um die Finanzierungsquellen für den Ausbau der digitalen Infrastruktur zu erweitern. Die Entwicklung digitaler Finanzdienstleistungsplattformen für die Industrie durch Banken fördern. Mit Fokus auf die wichtigsten Wertschöpfungsketten der Fertigungsindustrie Szenario-Aggregation, Ökosystemintegration, Informationserfassung, Datenverifizierung, Bewertung und Preisgestaltung sowie Produktinnovation stärken, um umfassende Finanzdienstleistungen wie Abwicklung, Finanzierung und Cash-Management zu realisieren. Die Entwicklung einer nationalen Kreditinformationsplattform für den Kapitalfluss von KMU systematisch vorantreiben, Kreditinformationen für Erstkreditnehmer optimieren und die Finanzierungsverfügbarkeit für KMU in der Fertigungsindustrie verbessern. Finanzinstitute sollen ermutigt werden, mit dem China SME Service Network zusammenzuarbeiten, um kleinen und mittleren Unternehmen bequeme Finanzierungsdienstleistungen anzubieten.
(8) Die Finanzdienstleistungen für industrielle Wertschöpfungsketten sollen vertieft und die Integration von Kapital- und Wertschöpfungsketten gefördert werden. Finanzinstitute werden ermutigt, kleinen und mittleren Unternehmen (KMU) entlang der Lieferkette auf Basis von „Datenkredit“ und „Objektkredit“ unter Nutzung von Big Data und spezifischen Szenarien Forderungs-, Lager-, Wareneingangs- und Auftragsfinanzierungsdienstleistungen anzubieten. Die Kreditinformationen der KMU-Cashflows sollen genutzt werden, um „De-Core“-Lieferkettenmodelle zu entwickeln, die unabhängig von der Kreditwürdigkeit der Kernunternehmen sind. Wirtschaftsauskunfteien sollen bei der Integration und Verknüpfung von Daten großer Produktionsunternehmen, Lager- und Logistikunternehmen sowie anderer Akteure der Wertschöpfungskette unterstützt werden, um Banken Informationen über den Status von Unternehmen entlang der Lieferkette, Liefer- und Marketingtransaktionen sowie die Bestätigung von Kontorechten bereitzustellen. Die Geschäfts- und technischen Standards für die Überwachung von Lagern mit Wareneingangsfinanzierung sollen verbessert, die Entwicklung hochwertiger intelligenter Überwachungsplattformen für Lager unterstützt und Online-Modelle für die Wareneingangsfinanzierung ausgebaut werden. Die Entwicklung und Anwendung von Plattformen für die Rechnungsstellung entlang der Lieferkette sowie des einheitlichen Registrierungs- und Veröffentlichungssystems für die Finanzierung beweglicher Güter sollen vertieft und die Servicequalität und Effizienz von Plattformen für die Forderungsfinanzierung verbessert werden. Nutzen Sie die professionellen Vorteile und technologischen Servicekapazitäten von Finanzinstituten in den Bereichen Fondsverwahrung, Vermittlung und Finanzmanagement, um die Integration von KMU in das Ökosystem der industriellen Wertschöpfungskettenentwicklung zu fördern.
4.Unterstützung einer rationalen Anordnung von Branchen und Erweiterung des Entwicklungsraums
(9) Die Flexibilität der Finanzdienstleistungen für den Industrietransfer soll verbessert und die regionale Industrieansiedlung optimiert werden. Finanzinstitute sollen dazu angehalten werden, die Verteilung ihrer Finanzressourcen zu optimieren und den Industrietransfer in geeignete Regionen in Zentral-, West- und Nordostchina finanziell zu unterstützen. Großbanken sollen dazu angehalten werden, ihre regionsübergreifenden Kreditmanagementsysteme zu optimieren, den Informationsaustausch und die Servicekoordination zwischen ihren Niederlassungen in den Transfer- und Zielgebieten zu stärken und den Zielgebieten umfassende Dienstleistungen wie Projektvermittlung und strategische Beratung anzubieten. Der Austausch öffentlicher Daten und Informationen zwischen den Behörden der Zielgebiete und den Finanzinstituten soll intensiviert werden. Niederlassungen in den Zielgebieten sollen dabei unterstützt werden, den Zielunternehmen in der Gründungsphase auf Basis historischer Daten wie Produktion, Betrieb, Finanzkennzahlen, Marktposition und Bonitätshistorie der abgebenden Unternehmen Kredite zu gewähren. M&A-Kredite, Anlagekredite und Konsortialkredite sollen verbessert werden, um Transfermodelle wie Fusionen und Übernahmen, Joint Ventures und Kooperationen besser zu bedienen. Die Entwicklung eines Technologietransfersystems soll beschleunigt und die enge Integration von Technologie- und Kapitalfaktoren gefördert werden.
(10) Die Professionalität der Finanzdienstleistungen für spezialisierte Branchen soll gestärkt und die Entwicklung von Industrieclustern unterstützt werden. Nationale Banken sollen zur Einrichtung spezialisierter Niederlassungen angeregt werden. Unter der Voraussetzung überschaubarer Risiken soll die Zulassung lokaler Niederlassungen für Cluster der fortgeschrittenen Fertigung, spezialisierte KMU-Industriecluster und innovative Industriecluster erhöht werden, um Finanzdienstleistungen für diese Cluster zu schaffen. Lokale kleine und mittlere Banken sollen ermutigt werden, auf regionale Branchenmerkmale zugeschnittene Kreditprodukte zu entwickeln und ihre Professionalität in der Betreuung von Nischenbranchen zu verbessern. Die rechtmäßige und konforme Zusammenarbeit zwischen Großbanken und nationalen Industriefonds im Fertigungssektor soll gefördert werden, um umfassende Finanzdienstleistungen für Cluster der fortgeschrittenen Fertigung und spezialisierte KMU-Industriecluster bereitzustellen. Risikokapitalfonds und andere Institutionen sollen bei der Ansiedlung in Clustern unterstützt werden. Hochwertige spezialisierte Gremien an regionalen Aktienmärkten für spezialisierte, innovative und zukunftsorientierte Sektoren sollen entwickelt und die Inkubation, Beratung und professionelle Dienstleistungen für Unternehmen, die an die Börse gehen, gestärkt werden.
(11) Die Nutzung grenzüberschreitender Finanzdienstleistungen soll vereinfacht und der Spielraum für eine hochrangige, beidseitige Öffnung und Entwicklung erweitert werden. Das Angebot an Finanzprodukten und -dienstleistungen für den Außenhandel des verarbeitenden Gewerbes soll optimiert werden. Spezielle Initiativen zur Unterstützung global agierender kleiner und mittlerer Unternehmen sollen gestartet werden. Die Abwicklung von Leistungsbilanzen und Zahlungen soll erleichtert werden, um sicherzustellen, dass Unternehmen grenzüberschreitende Handelsabwicklungen sicher, effizient und bequem durchführen können. Der Umfang der RMB-Abwicklung für den grenzüberschreitenden Handel soll erweitert werden, um den Bedarf der Unternehmen an Abwicklungen im Außenhandel besser zu decken. Die Qualität und Effizienz der Maßnahmen zur Erleichterung des Handelsbilanzausgleichs für hochwertige Unternehmen soll verbessert werden. Qualifizierte Unternehmen sollen bei der Erprobung grenzüberschreitender Fondspooling-Dienstleistungen unterstützt werden, um den koordinierten Transfer und die Verwendung inländischer und ausländischer Mittel zu erleichtern. Die Exportkreditversicherung und die Kreditvergabe im Außenhandelssektor sollen weiter ausgebaut werden. Die Öffentlichkeitsarbeit und die politische Unterstützung für Devisenabsicherungsdienstleistungen sollen verstärkt werden, um die Fähigkeiten global agierender Unternehmen im Umgang mit Wechselkursrisiken zu verbessern. Der Anwendungsbereich des Pilotprogramms zur Erleichterung der grenzüberschreitenden Finanzierung für Hightech-Unternehmen sowie spezialisierte, innovative und technologiebasierte KMU soll erweitert werden. Der Anwendungsbereich des Pilotprogramms zur Befreiung ausländisch investierter Unternehmen von der Registrierungspflicht für Reinvestitionen soll systematisch erweitert werden, um inländische Eigenkapitalinvestitionen ausländischer Unternehmen zu erleichtern. Das Pilotprogramm für qualifizierte ausländische Kommanditisten (QFLP) soll optimiert und verbessert werden. Die Negativliste für die Verwendung von Kapitaleinkünften soll verbessert werden, um die Effizienz der Unternehmen bei der Nutzung ausländischen Kapitals zu steigern.
5.Stärkung der finanziellen Unterstützung für den Aufbau neuer Industrialisierungskapazitäten
(12) Die internen Mechanismen der Finanzinstitute, die das verarbeitende Gewerbe bedienen, sind zu verbessern. Finanzinstitute sollten die Unterstützung der neuen Industrialisierung in ihre langfristigen operativen Strategien integrieren, ihre Geschäftstätigkeit zeitnah an die nationalen Entwicklungsbedürfnisse und Trends der industriellen Transformation und Modernisierung anpassen und die Unterstützung für mittel- und langfristige Kredite und Kreditlinien für das verarbeitende Gewerbe ausweiten. Banken sollten separate Kreditprogramme für das verarbeitende Gewerbe auflegen, Ressourcengarantien in Bereichen wie der wirtschaftlichen Kapitalallokation stärken, Sorgfaltspflichten und Anreizmechanismen verbessern und Mitarbeiter an der Basis mobilisieren, um kleine und mittlere Unternehmen des verarbeitenden Gewerbes aktiv zu betreuen. Banken sind bei der Entwicklung von Kreditbewertungsmodellen zu unterstützen, die an die Anforderungen der neuen Industrialisierung angepasst sind, und differenzierte Kreditrichtlinien und Zugangsstandards zu formulieren, die auf den Merkmalen spezifischer Branchen und Unternehmenswachstumsstadien basieren. Finanzinstitute sind anzuhalten, die „zwei unerschütterlichen“ Prinzipien zu befolgen, alle Arten von Unternehmen gleich zu behandeln und die Finanzdienstleistungen für private Unternehmen des verarbeitenden Gewerbes zu stärken.
(13) Die Koordinierung und Zusammenarbeit verschiedener Finanzinstrumente soll gestärkt werden. Der Informationsaustausch und die Geschäftskooperation zwischen Banken, Versicherungen, Wertpapierfirmen, Fonds, Finanzierungsgarantieinstitutionen und Finanzvermögensverwaltungsgesellschaften sollen gefördert werden, wobei gleichzeitig übergreifende Finanzrisiken vermieden und die Privatsphäre der Kunden geschützt werden sollen. Finanzholdinggesellschaften sollen bei der Integration verschiedener Finanzressourcen innerhalb ihrer Gruppen unterstützt werden, um Unternehmen umfassende Finanzdienstleistungen anbieten zu können. Versicherungen, Vermögensverwaltungstöchter von Banken, Finanzierungsleasinggesellschaften und Leasinggesellschaften sollen ermutigt werden, die Entwicklung der fortgeschrittenen Fertigungsindustrie durch Eigenkapital, Anleihen, Private-Equity-Fonds und Finanzierungsleasing langfristig und stabil zu unterstützen, vorausgesetzt, die Risiken sind kontrollierbar und die Zustimmung der Geschäftspartner liegt vor.
(14) Aufbau eines interdisziplinären Teams aus Fachkräften in Wissenschaft, Technologie, Industrie und Finanzen. Entwicklung und Verbesserung eines professionellen Organisationssystems für Finanzdienstleistungen im Bereich Wissenschaft und Technologie, Durchführung gemeinsamer Talentförderungsmaßnahmen für verschiedene Wissenschafts- und Technologieparks und -unternehmen sowie Verbesserung des Niveaus der Finanzdienstleistungen in Gebieten mit hoher Konzentration an Wissenschafts- und Technologieressourcen, wie z. B. nationalen Hightech-Zonen. Förderung der Rekrutierung und Einbindung von Fachkräften mit Berufserfahrung in der fortgeschrittenen Fertigung und verwandten Wissenschafts- und Technologiebereichen durch Finanzinstitute zum Aufbau interdisziplinärer Teams für Finanzmanagement und -dienstleistungen. Förderung der Entsendung von Finanzspezialisten durch Finanzinstitute in Schlüsselunternehmen der industriellen Wertschöpfungskette, Clustern der fortgeschrittenen Fertigung, spezialisierten Industrieclustern kleiner und mittlerer Unternehmen, nationalen Hightech-Industrieentwicklungszonen und nationalen neuen Gebieten sowie deren regelmäßige Stationierung in Unternehmen und Parks. Unterstützung des Austauschs und Lernens zwischen Schlüsselunternehmen, öffentlichen Dienstleistungseinrichtungen kleiner und mittlerer Unternehmen sowie dem Management und Finanzpersonal von Industrieparks und Finanzinstituten zur Verbesserung der Kompatibilität der betrieblichen Finanzmanagementprozesse mit den Kreditprüfungsprozessen der Banken.
6.Stärkung der Koordinierung und Verknüpfung zwischen Finanz- und Industriepolitik
(15) Stärkung der organisatorischen Führung und der koordinierten Fördermechanismen. Die Chinesische Volksbank, das Ministerium für Industrie und Informationstechnologie, die Nationale Entwicklungs- und Reformkommission, das Finanzministerium, die Staatliche Finanzaufsichtsbehörde, die Chinesische Wertpapieraufsichtsbehörde und die Staatliche Devisenverwaltung werden den Informationsaustausch und die politische Koordinierung verstärken, die Kohärenz der makroökonomischen Politikausrichtungen verbessern und das Umfeld für die Politikumsetzung optimieren. Der Arbeitsmechanismus zur Ausweitung der mittel- und langfristigen Kreditvergabe an das verarbeitende Gewerbe wird verbessert, ein regelmäßiger Projektempfehlungsmechanismus für Schlüsselindustrien wird eingerichtet und verbessert, die Rolle der nationalen Plattform für die Zusammenarbeit zwischen Industrie und Finanzen wird gestärkt, die Anstrengungen zur Projektförderung, Finanzierungsvermittlung und Faktorsicherung werden kontinuierlich verstärkt und Finanzinstitute werden ermutigt, Schlüsselbereiche der neuen Industrialisierung zu unterstützen. Finanzinstitute werden angeleitet, eng mit zuständigen Behörden, Branchenverbänden, Schlüsseluniversitäten und Schlüsselunternehmen zusammenzuarbeiten, um ein geschlossenes Ökosystem der Finanzförderung zu schaffen. Die Integration von Richtlinien und Standards wird gestärkt, Branchenstandards werden in die Finanzierungs- und Kreditgenehmigung, die Börsenzulassungsprüfung und die aufsichtsrechtlichen Bewertungen einbezogen und Finanzindikatoren in die Projektbewertung und Unternehmensentwicklung integriert.
(16) Politische Anreize und Beschränkungen stärken. Die Umsetzung von Refinanzierungen und Zinszuschüssen für wissenschaftliche und technologische Innovationen sowie den technologischen Wandel vertiefen und geldpolitische Instrumente wie Instrumente zur Unterstützung der CO₂-Emissionsreduzierung, Refinanzierungen für kleine Unternehmen und Rediskontierungen effektiv nutzen, um Schlüsselbereiche der neuen Industrialisierung und die Entwicklung kleiner und mittlerer Unternehmen zu fördern. Die Überwachung der Kreditvergabe an das verarbeitende Gewerbe verstärken, Banken zur Umsetzung aller politischen Vorgaben auffordern, die makroökonomische Kreditpolitik kontinuierlich stärken und eine gesunde Finanzmarktordnung fördern. Die Bewertungsindikatoren für grüne Finanzierungen verbessern und dabei nicht länger allein das Finanzierungsvolumen der Branchen mit hohem Kapitalbedarf als Bewertungskriterium heranziehen.
(17) Verbesserung der lokalen Fördermechanismen. Die lokalen Ministerien für Industrie und Informationstechnologie, Entwicklung und Reform sowie weitere relevante Ministerien richten in Zusammenarbeit mit den Finanzbehörden einen individuellen Beratungsmechanismus für große Industriefinanzierungsprojekte in ihren Regionen ein und koordinieren sich aktiv, um Probleme wie unvollständige Anforderungen und Informationsasymmetrien bei der Projektfinanzierung zu lösen. Lokale, staatlich geförderte Finanzierungsgarantieinstitute werden ermutigt, qualifizierten kleinen und Kleinstunternehmen im produzierenden Gewerbe durch verbesserte Kapitalaufstockungsmechanismen, gestärkte Rückbürgschaften und Risikokompensation sowie optimierte Leistungsbewertungen Kreditverbesserungen zu gewähren. Nationale Pilotstädte für industrielle und finanzielle Zusammenarbeit werden ermutigt, die koordinierte Innovation in der Industrie-, Finanz- und Steuerpolitik zu stärken und Mechanismen wie Risikokompensation und Zinszuschüsse zu verbessern. Die Rolle des nationalen Netzwerks integrierter Finanzierungskreditdienstleistungsplattformen wird genutzt, um Finanzinstitute bei der Vertiefung der Entwicklung und Nutzung von Kreditinformationen zu unterstützen. Der Aufbau einer Datenbank mit Branchenexperten und einer Datenbank zur Bewertung der Innovationsfähigkeit von Unternehmen wird gefördert, um Finanzinstitute bei der Kreditprüfung und -entscheidung fachlich und informationstechnisch zu unterstützen.
(18) Ein koordinierter Mechanismus zur Risikoprävention und -kontrolle wird eingerichtet und verbessert. Ein gemeinsamer Bewertungs- und Frühwarnmechanismus für industrielle und finanzielle Risiken wird geschaffen. Das Ministerium für Industrie und Informationstechnologie, die Nationale Entwicklungs- und Reformkommission und andere Behörden werden die Risikobewertungen für Großprojekte und Schlüsselindustrien verstärken und Informationen über risikoreiche Projekte und Unternehmen umgehend mit den Finanzbehörden und Finanzinstituten austauschen. Finanzinstitute werden angehalten, die Anforderungen der nationalen Industriepolitik umzusetzen, das Kreditrisikomanagement und die Überwachung der Mittelverwendung zu stärken, Arbitrage- und Veruntreuungsrisiken vorzubeugen und unlauteren Wettbewerb zu verhindern. Die Anforderungen an die Klassifizierung von Produktionskrediten werden strikt umgesetzt, um das Risikoprofil von Produktionskrediten präzise abzubilden. Banken werden darin unterstützt, ihre Bemühungen zur Sanierung notleidender Unternehmenskredite im Einklang mit dem Gesetz durch Restrukturierung, Abschreibung, Übertragung und andere Maßnahmen zu verstärken.
Chinesische Volksbank
Ministerium für Industrie und Informationstechnologie
Nationale Entwicklungs- und Reformkommission
Finanzministerium
Finanzaufsichtsbehörde
Chinesische Wertpapieraufsichtsbehörde
Staatliche Devisenverwaltung
29. Juli 2025
Veröffentlichungsdatum: 07.08.2025